国家打入强心剂 焦炭业或将迎来新生机(10)

　　收购事项还存在不确定性。我们还需等待国投新集的进一步公告来了解其是否会收购更多煤炭资产。需要注意的是,煤炭行业曾出现过交易未能推进的先例。开滦股份在停牌3个多月之后宣布由于母公司资产盈利能力下降而放弃了收购。

　　估值

　　我们保持公司盈利预测不变,基于Director’sCut的12个月目标价仍为10.22元,维持买入评级。

　　主要风险

　　安徽地区煤价如果走弱将影响公司盈利;收购事项仍存在较多不确定性。