智慧城市呈现加速趋势 10只股有望再起风云

　　智慧城市将逐渐呈现加速趋势 计算机行业掘金股

　　为推动我国自主创新科技成果在智慧城市中的应用，科学引导各地开展智慧城市建设，10月23、24日，科技部和标准委在北京共同组织召开了智慧城市试点示范工作对接会，推动科技成果和技术标准与试点城市对接。

　　据悉，为推动我国智慧城市健康有序发展，科技部与国家标准委在前期科技工作和标准推进工作的基础上，于今年9月底选择了20个城市开展智慧城市技术与标准试点示范工作。会上，863计划专家首先介绍了国家科技计划在云计算、大数据、物联网、移动互联网、导航与位置服务、信息安全等方面取得的进展以及成果在智慧城市中的应用，国家标准委专家介绍了我国围绕智慧城市标准正在开展的工作，试点城市介绍了各自推进智慧城市建设的思路与需求，并与相关单位开展对接交流。

　　国金证券日前发表研究报告预计，2013年底至2014年初，智慧城市将逐渐呈现加速趋势。

　　报告认为，首批系统集成特一级资质认定工作一年有余，高标准意味着大项目，关注智慧城市建设高潮：1、自2012 年7月，工信部下发《关于开展计算机信息系统集成特一级企业资质认定试点工作的通知》以来，历时一年多，首批公示名单终于落地。虽然其中有众多利益协调问题，但从240-250 家系统集成一级资质企业中挑选4 家企业，本身也反映了系统集成特一级资质认定的含金量。2、高标准意味着大项目，工信部之所以增加特一级资质认定，主要是考虑到我国已经从企业信息化阶段快速过渡到城市信息化阶段，城市信息化带来的IT 项目单体规模都较大。

　　在计算机行业中，该研报推荐标的整理为三种类型：1、系统集成商的国家队：东软、太极、中软、浪潮等；2、去IOE 运动中直接和外资竞争的厂商：浪潮信息(服务器)、中软(数据库)、太极(数据库)、同有(存储)、东方通(中间件，尚未上市)；3、BT 项目公司：华平股份、易华录、佳都新太、高新兴、飞利信、安居宝等。(证券时报网)

　　计算机行业：板块调整幅度较大 回调中寻找介入良机

　　上周，计算机板块向下调整幅度较大，下跌7.40%，涨幅位列所有行业倒数第3 位，近期首次跑输大盘。上周，TMT 板块均跑输大盘，传媒、通信和电子分别下跌9.49%、7.05%和3.59%，同期沪深300 下跌2.37%，创业板下跌5.98%。上周板块强势股领跌，部分业绩优良个股涨幅居前。上周涨幅居前个股大部分三季报超预期，主要包括有川大制胜、高新兴和聚龙股份。跌幅居前的个股大部分前期涨幅较大，主要包括神州泰岳、太极股份、浪潮信息、朗玛信息、上海钢联、浪潮软件、东软集团和华平股份。

　　三季报整体符合预期，但分化严重

　　由于计算机行业公司大部分分布在中小板和创业板，这些公司已经公布三季报或者发布业绩预告，整体业绩对行业判断意义较大。我们假设业绩处于预告区间的中部，统计发现，前三季度行业净利润增速(15%左右)高于上半年增速(12%左右)。行业分化严重，主流公司大部分符合或略超预期，同时也有很多小公司业绩下滑。超预期的公司主要集中在高景气度行业，如移动支付领域的天喻信息、移动互联网的网宿科技、安防与监控领域的华平股份等，市值较大的传统软件公司业绩大部分符合或者略超预期；业绩下滑的公司大部分市值较小，市场关注度较低，很多处于上市之后的投入期。

　　维持行业“超配”，但注意短期回调风险

　　我们看好信息技术在新一轮经济变革中的关键作用，建议中长期超配板块。但是，考虑资金面吃紧，年底收益兑现以及板块整体估值较高等因素的叠加影响，短期板块有回调风险。

　　我们重点推荐两类公司

　　(1)智慧城市建设有望持续高景气，建议坚守业绩成长确定性较高个股，主要推荐紫光股份、万达信息、佳都新太、新大陆、银江股份、天喻信息、网宿科技、高新兴、数字政通、捷成股份、飞利信、荣科科技等。

　　(2)考虑四季度市场更加关注业绩，估值较低且业绩稳健的龙头公司有望获得不俗收益，重点推荐东华软件、远光软件、信雅达、广电运通等。(民生证券)