李克强再发一重要暗示 2.9亿资金撤离5股(8)

　　高速动车组用空心轴国产化有望在沪昆线等获突破,高铁车轴毛利率高,将拉动车轴毛利率回升;同时新产品有望获得较多政府补贴;未来高铁轮轴市场前景看好。晋西集团已经获近8亿元太原市生活垃圾焚烧发电厂项目,公司未来可能获得集团环保设备订单,形成新的增长点。

　　估值在铁路设备、军工行业中具备优势,给予“推荐”评级

　　不考虑增发,预计公司2013-2015年净利润复合增长率达34%,EPS分别为0.57、0.77、0.98元,对应PE分别为23、17、14倍。

　　风险提示:货车招标低于预期、出口风险、资产整合低于预期