周五机构一致最看好10大金股

　　好想你(002582):专卖店渠道改革深化，品牌建设继续升级

　　好想你专卖店渠道改革继续深化，逐步显效。公司自2012年开始对原有的专卖店渠道进行改革，目前改革继续深化，主要改革措施在四个方面，首先公司将于4月1日开始全面统一全国专卖店产品销售价格；第二，公司在全国设立4个销售大区，并在各省都设立省区经理协助当地特许经销商管理连锁专卖店，并实行月度绩效考核，提高公司对连锁专卖店直接管控能力；第三、公司绩效考核制度不断完善，提高经销商和专卖店的销售积极性，提高专卖店销售效率；第四、公司目前已经在湖南、湖北、浙江、广东、福建以及上海设立销售子公司，并将以子公司为基础建立自营店，成为公司的品牌宣传旗舰店同时推动当地专卖店的销售。各项改革措施的实行有望逐步提升了连锁专卖店的效率，推动连锁专卖店的销售。

　　商超新品销售推进，特劳特继续帮助公司进行品牌建设和升级。由特劳特投资咨询公司帮助公司定位于商超渠道的新产品-即食枣系列自去年10月进入商超渠道后，部分地区商超的同比增速达到50-100%，公司春节之后将会将新品继续向全国铺货；另一方面特劳特公司继续帮助公司进行品牌形象建设和升级，梳理公司产品品类，淘汰旧产品推出新产品，并在新品包装上突出“中国红枣领导品牌-颗颗精选连续五年全国销量领先”的品牌形象，聚焦公司产品的品牌形象，以提升消费者对品牌的认可度和识别度。

　　盈利预测和投资建议。公司2012年4季度继续3季度销售有所增长的势头，但由于去年4季度基数较高的原因，4季度单季度收入增速略有下降，我们预计2012年全年利润将与2011年基本持平，略高于我们及市场之前的预期。我们略提升公司2012-2014年的EPS到0.75、0.92和1.20元，相对于目前股价的估值为23、19和14倍，在目前食品类公司的估值仍处于偏低的水平，我们维持增持评级，将继续跟踪公司销售方面的变化。(华泰证券(601688)张芸)