681份年报预告六成报喜 四行业预喜股占比最多(2)

　　另外，从今年8月份开始纺织服装板块逐渐活跃和部分个股出现较大幅度的上涨，主要原因为行业低估值的相对优势以及主题投资（O2O模式）的浪潮，最终该板块未来走势还是要结合行业基本面的变化，对于中期而言，线上线下战略清晰并逐步取得实质性进展的公司应积极关注。看好因为相对行业更早调整因而有望更早恢复的罗莱家纺和森马服饰；另外考虑到细分行业发展空间、公司自身的体量与经营基础以及线上线下融合发展等因素，未来一年更持续关注：富安娜、探路者和朗姿股份。

　　信息设备

　　行业迎来盈利拐点

　　信息设备行业上市公司今年三季报业绩表现颇为抢眼。市场人士认为，今年以来各地大力推进智慧城市、智能电网、平安城市等项目建设，加速相关设备采购，刺激上市公司主营业务和利润水平增加。

　　据《证券日报》市场研究中心统计显示，截至昨日，在信息设备行业中，已有76家公司披露了三季报业绩。与此同时，有33家信息设备公司发布了年报预告，其中有25家公司的年报业绩预喜，占行业成份股比例为26.32%，在23个申万一级行业中排名第四。

　　在信息设备行业的25只年报业绩预喜股中，有10只个股预增，8只个股略增，4只个股续盈，3只个股扭亏。其中，年报预告净利润增长幅度超过100%的个股分别为，永鼎股份（2016%）、英飞拓（361%）、海能达（248%）、高新兴（235%）、新大陆（210%）和合众思壮（118%）。

　　从市场表现来看，10月份以来截至昨日，这25只预喜股期间累计涨幅超过10%的分别为，御银股份累计涨幅达23.4%，佳讯飞鸿和三泰电子累计涨幅分别为16.1%和10.6%。

　　对于信息设备行业的整体发展情况，分析人士表示，目前看，该行业的产业政策频出，侧面显示决策层坚定推进相关产业发展决心。可以看到，自7月份国务院常务会议提出促进信息消费政策后，相关监管机构快速推出了包括“宽带中国”战略在内的一系列产业政策及相关配套政策，频繁出台的相关政策表明了决策层坚定推进相关产业发展的决心。

　　行业需求持续向上且盈利水平稳步提升，行业即将迎来盈利拐点。长江证券表示，在决策层鼓励信息基础网络设施建设、运营商出于自身竞争压力提速4G网络建设的大背景下，行业未来两年投资将呈持续较快增长态势，行业需求面临持续向上。另一方面，通信设备行业整体毛利率自2012年三季度跌至低谷后，已经出现持续3个季度的回升，预计这一趋势在后续会将得到延续。主要逻辑在于，行业竞争格局趋于缓和的趋势并未发生变化，在2013年三大电信运营商的主要产品采集中，各设备厂商之间的价格战均维持在相当温和的水平上，而这种缓和的竞争态势，必然传导至其盈利水平提升上。因此，在行业需求持续向上，且行业盈利水平稳步提升的态势下，行业有望在2013年的四季度迎来明确的盈利拐点。

　　对于信息设备行业中的子行业通信板块的投资，太平洋证券认为，四季度4G牌照的发放将成为通信行业的标志性事件，也会成为行业个股股价上涨的催化剂。牌照发放的实际意义在于，犹豫不决的电信和联通有望在获得牌照之后的2014年和2015年加大4G投资，成为继中移动之后的投资主力，4G投资将成为贯穿未来2年至3年的投资主题。看好四季度4G投资主题下，无线主设备、射频器件、规划设计、配套设备等细分行业的投资机会，并重点推荐受益于4G牌照发放、业绩拐点到来的设备商龙头中兴通讯，以及光通信设备厂商烽火通信。

　　总之，信息设备行业面临持续的产业政策支持、需求确定性向上、行业盈利水平稳步提升。长江证券表示，看好烽火通信、中兴通讯、中恒电气、光迅科技和宜通世纪等个股。

　　电子

　　3亿元资金潜入7只个股

　　从相关公司披露的三季报情况看，由于今年三季度旺季不旺，造成相关公司三季度业绩表现平淡，不过，对于年度业绩，电子类上市公司却出现高比例的预喜特征。分析人士认为，随着美国政治不确定性解除，加上感恩节、圣诞节及中国农历年等传统消费节日将近，电子产业有机会呈现淡季不淡，因此，电子类上市公司年度业绩值得期待。

　　据《证券日报》市场研究中心数据统计显示，在已披露今年年度业绩预告的681家公司中，电子行业有56家。其中，有34家电子行业公司业绩预喜，占该行业成份公司的比例为26.36%，在23个申万一级行业中排名第三。

　　具体来看，截至昨日，电子行业中有14家公司2013年年报净利润增长幅度预计将超过50%，分别为：东晶电子（306%）、珈伟股份（264%）、横店东磁（209%）、蓉胜超微（203%）、中环股份（175%）、康强电子（150%）、国光电器（148%）、东山精密（145%）、春兴精工（138%）、深天马A（130%）、苏州固锝（122%）、宇顺电子（108%）、同方国芯（105%）、国星光电（100%）。

　　从板块整体市场表现来看，该板块10月份以来截至昨日，在121只有交易个股中，有44只个股期间实现累计上涨，占比37.19%，其中，有12只期间累计涨幅超过10%，分别为：力源信息（26.86%）、万润科技（26.85%）、阳光照明（20.32%）、金运激光（17.72%）、东晶电子（17.26%）、同方国芯（17.22%）、洲明科技（16.03%）、新亚制程（15.81%）、宝石A（15.26%）、上海贝岭（12.36%）、华灿光电（11.90%）、天津普林（11.08%）。

　　从资金流向方面看，10月份以来截至昨日，板块中121只有交易个股中，共有15只个股累计实现资金净流入，占比12.4%。其中，三安光电（16487.23万元）、锦富新材（4018.78万元）、阳光照明（3282.23万元）、新亚制程（3061.95万元）、七星电子（1509.68万元）、金运激光（1077.20万元）、乾照光电（1044.34万元）等7只个股期间累计资金净流入均超过1000万元，合计净流入资金3.05亿元。

　　根据WitsView调查，2013年中秋及国庆假期（9月17日至10月7日），大陆液晶电视市场销售数量约491.2万台，同比下滑2.9%。国庆期间(10月1日至10月7日）销售量约255.4万台，同比增长3.4％。至于库存状况，在国庆后，品牌库存周数从节前的6.4周下降至5.7周，改善较明显。另外中秋及国庆假期促销期间，大尺寸、智能电视及4K2K三大细分市场增速较快，50英寸以上的市场占有率达15％，4K2K电视市场渗透率达4.1％，广发证券认为智能电视和4K2K还将是电视未来成长的主要驱动力。